美國(guó)證券交易委員會(huì)(SEC)21日發(fā)表聲明說(shuō)，摩根大通旗下子公司摩根大通證券有限公司同意支付1.536億美元與其達(dá)成和解。此前，SEC指控摩根大通涉嫌對(duì)樓市崩潰前買入抵押貸款證券的投資者構(gòu)成欺詐。
　　路透社的報(bào)道稱，這表明美國(guó)監(jiān)管者致力于繼續(xù)讓華爾街投行為當(dāng)初激化2008年全球金融危機(jī)的過(guò)度行為負(fù)起責(zé)任，摩根大通將成為監(jiān)管者秋后算賬的又一個(gè)“戰(zhàn)利品”。
　　據(jù)介紹，SEC追查摩根大通的罪狀，和去年指控高盛的理由很類似。SEC指控摩根大通的一檔抵押擔(dān)保債務(wù)憑證Squared　CDO誤導(dǎo)了投資人，因?yàn)槟Ω�大通并未告訴投資人，協(xié)助挑選這檔CDO資產(chǎn)的對(duì)沖基金Magnetar，對(duì)超過(guò)半數(shù)的該資產(chǎn)持有看空頭寸。由此，如果該資產(chǎn)出現(xiàn)違約，這家對(duì)沖基金就可以獲利。
　　SEC的聲明稱，摩根大通向全球養(yǎng)老基金和投資者售出1.5億美元的Squared　CDO，短短10個(gè)月時(shí)間里大部分價(jià)值蒸發(fā)殆盡。
　　高盛也在同期(2007年春季)推出過(guò)一檔名為Abacus　CDO的抵押擔(dān)保債務(wù)憑證，并將其賣給德國(guó)IKB銀行及債券保險(xiǎn)商ACA的投資部門(mén)——這兩家公司理應(yīng)精通抵押貸款風(fēng)險(xiǎn)。而買進(jìn)摩根大通Squared　CDO的，則包括了一些絕對(duì)沒(méi)有頂尖投資功力的投資人，例如有宗教性質(zhì)的財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)Thrivant　Financial　for　Lutherans。
　　不過(guò)，SEC這次對(duì)摩根大通顯得手下留情，只罰了1.536億美元，差不多是高盛去年和解金額的四分之一。對(duì)此，路透社的文章解釋說(shuō)，這可能和摩根大通自己受創(chuàng)慘重有關(guān)。摩根大通持有Squared　CDO的85%，因此在SEC開(kāi)始追究之前，摩根大通就慘遭9億美元的損失。
　　對(duì)于財(cái)大氣粗的摩根大通來(lái)說(shuō)，這筆和解金額只是無(wú)關(guān)痛癢的小數(shù)目。據(jù)悉，該和解金額還不足摩根大通2010年174億美元凈收入的1%，也可以說(shuō)比其一個(gè)星期的收入還少。不過(guò)，隨著美國(guó)監(jiān)管環(huán)境的日趨嚴(yán)格，摩根大通未來(lái)或?qū)⒚鎸?duì)更多且金額更大的欺詐索賠案件。
　　路透社援引研究機(jī)構(gòu)Institutional　Risk　Analytics的分析稱，摩根大通發(fā)起的抵押貸款相關(guān)證券可能使其面臨約300億美元的申訴款。
　　分析還指出，前述300億美元款項(xiàng)中有約180億美元來(lái)自貝爾斯登的交易，但摩根大通發(fā)言人拒絕對(duì)此置評(píng)。
　　今年1月，美國(guó)債券保險(xiǎn)巨頭Ambac　Assurance　Corp在遞交法院的文件中指出，摩根大通雖要求美國(guó)國(guó)內(nèi)銀行回購(gòu)不良抵押貸款，但自己卻不愿回購(gòu)由貝爾斯登公司創(chuàng)建的抵押貸款債券。早在2008年3月，摩根大通曾以難以置信的每股2美元超低價(jià)格將貝爾斯登收歸麾下。
　　此外，美國(guó)國(guó)家信用合作社管理局20日也對(duì)摩根大通提起訴訟，要求其和蘇格蘭皇家銀行為金融危機(jī)期間倒閉的5家批發(fā)信用合作社購(gòu)買的高風(fēng)險(xiǎn)抵押貸款證券損失賠償共計(jì)8.4億美元。
　　去年12月，麥道夫公司資產(chǎn)清算托管人起訴摩根大通索賠64億美元，理由是后者對(duì)麥道夫騙局佯裝不知，這一案件目前也尚未了結(jié)。
　　而摩根大通似乎對(duì)這些訴訟索賠也有所準(zhǔn)備。美國(guó)《華爾街日?qǐng)?bào)》今年3月的報(bào)道指出，摩根大通向SEC提交的年度文件中披露，如果最糟糕的情況發(fā)生，其面臨的訴訟相關(guān)損失會(huì)在已計(jì)提訴訟準(zhǔn)備金基礎(chǔ)上再增45億美元。
　　該公司表示，其訴訟準(zhǔn)備金已考慮到了對(duì)損失的合理預(yù)期，額外損失可能為零，不過(guò)也可能更高，因?yàn)樵摴�司尚無(wú)法對(duì)其面臨的逾1萬(wàn)件訴訟的結(jié)果進(jìn)行評(píng)估。