與中資行聯(lián)名發(fā)行信用卡成生存之道，規(guī)模小差異化經(jīng)營(yíng)，南洋商業(yè)銀行2000元年費(fèi)最高

    盡管多家外資銀行均有自己的信用卡業(yè)務(wù)，但事實(shí)上，能在國(guó)內(nèi)獨(dú)立發(fā)行信用卡的外資行，目前也僅有3家，分別是東亞銀行、花旗銀行、南洋商業(yè)銀行，而后兩家信用卡發(fā)行時(shí)間尚不超過一年。
　　“我們?cè)谥袊?guó)信用卡發(fā)展的第二個(gè)10年加入市場(chǎng)，做的就是差異化競(jìng)爭(zhēng)�！被ㄆ熘袊�(guó)信用卡和無擔(dān)保貸款業(yè)務(wù)總監(jiān)邱豐凱介紹。
　　差異化背后，實(shí)際上也是外資行面臨的真實(shí)市場(chǎng)生態(tài)：95%左右的市場(chǎng)被中資行占領(lǐng)，發(fā)行規(guī)模、營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)寡難敵眾，盈利模式水土不服。

　　生存之道：與中資行聯(lián)名發(fā)行

　　“目前信用卡想要盈利，仍舊依靠規(guī)模效應(yīng)，發(fā)卡量在300萬張左右才能盈利�！鄙虾Ｒ患夜煞葜沏y行信用卡中心負(fù)責(zé)人介紹。
　　來自央行的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2012年末，國(guó)內(nèi)信用卡累計(jì)發(fā)卡量為3.31億張，較上年末增長(zhǎng)16%，增速放緩8.3%。雖然多家銀行信用卡中心負(fù)責(zé)人均表示將不再單純追求規(guī)模，但到一季度末，國(guó)內(nèi)信用卡累計(jì)發(fā)卡量又達(dá)到3.43億張，同比增長(zhǎng)17.85%，信用卡人均持卡量達(dá)到0.26張。
　　事實(shí)上，國(guó)內(nèi)發(fā)行量排名前十的銀行信用卡均已超過千萬張，其中2012年末發(fā)行量最大的工行信用卡規(guī)模達(dá)到7713萬張，而到5月底，這個(gè)數(shù)字又突破了8000萬張。
　　“外資行信用卡對(duì)我們的沖擊不大，他們的發(fā)行規(guī)模也沒辦法與中資行抗衡�！鼻笆鲢y行人士稱，外資行信用卡所面對(duì)的市場(chǎng)格局是，95%以上的市場(chǎng)份額均被中資行占領(lǐng)。事實(shí)上，出于國(guó)內(nèi)政策緣故，此前外資行在國(guó)內(nèi)發(fā)行信用卡的方式為，尋找中資行聯(lián)名發(fā)行信用卡。
　　對(duì)于外資行在國(guó)內(nèi)發(fā)行信用卡，監(jiān)管部門有硬性規(guī)定：必須在國(guó)內(nèi)建有獨(dú)立的數(shù)據(jù)中心，以滿足數(shù)據(jù)處理和安全相關(guān)的要求，無論在人力物力上，這都是一筆相當(dāng)大的投入。
　　一家發(fā)行規(guī)模1000萬的股份行信用卡負(fù)責(zé)人介紹，該行信用卡中心工作人員超1000人，而規(guī)模較大的招行工作人員超5000人，“信用卡業(yè)務(wù)運(yùn)轉(zhuǎn)需要大量人力物力配置，投入巨大。”該負(fù)責(zé)人坦言。
　　有鑒于此，人員和網(wǎng)點(diǎn)建設(shè)并不占優(yōu)的外資行，選擇了與中資行聯(lián)名發(fā)行的形式。如花旗銀行與浦發(fā)銀行、廣發(fā)銀行，匯豐銀行與交通銀行、恒生銀行與興業(yè)銀行、德意志銀行與華夏銀行、澳新銀行與上海農(nóng)商行，而這些外資行的大部分均與合作中資行有股權(quán)關(guān)系�！巴赓Y行在技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)上提供幫助、中資行則利用本土資源優(yōu)勢(shì)，這是普遍的合作形式�！币患彝赓Y行中層人員介紹。但實(shí)際上，聯(lián)名發(fā)卡盈利中的大頭則歸屬于中資行。

　　年費(fèi)收入是主要部分

　　“國(guó)內(nèi)每年信用卡的剪卡率超過10%，也就是說大概有3000萬張信用卡被剪，而這就意味著同時(shí)有3000萬個(gè)新機(jī)遇�！痹谡劦酵赓Y行獨(dú)立發(fā)卡的考慮時(shí)，邱豐凱如此介紹。
　　在去年9月結(jié)束與浦發(fā)聯(lián)名發(fā)卡后，花旗銀行成為國(guó)內(nèi)第一家獨(dú)立發(fā)行信用卡的全球性銀行。但花旗并不是首家獨(dú)立發(fā)卡的外資行，早在2008年，東亞銀行就已經(jīng)推出人民幣信用卡，而在今年年初，南洋商業(yè)銀行也發(fā)出首批信用卡。至此，在國(guó)內(nèi)獨(dú)立發(fā)卡的外資銀行達(dá)到三家。
　　東亞銀行發(fā)行卡類有人民幣普卡、金卡和白金卡，其中門檻最低的普卡月薪3000元即可申請(qǐng)，而白金卡則要求在該行賬戶有150萬元存款，此外，三種類型信用卡的年費(fèi)分別為120元/年、300元/年、800元/年。
　　花旗銀行發(fā)卡類型有禮享卡、禮程白金卡，兩張卡的申請(qǐng)門檻分別為月薪3500元和6500元；年費(fèi)方面，禮享卡年費(fèi)為300元，禮程白金卡年費(fèi)1400元，其中禮享卡首年免費(fèi)，次年免費(fèi)的門檻較高，需主附卡合格消費(fèi)累計(jì)滿3萬元/年，而禮程白金卡則沒有年費(fèi)減免。
　　南洋商業(yè)銀行在今年1月推出首批信用卡，其首發(fā)卡均為芯片信用卡，包括個(gè)人卡和公務(wù)卡兩種類型。與另外兩家外資行相比，南商的年費(fèi)最高，兩種套餐主卡年費(fèi)分別為2000元和1200元。
　　與中資行信用卡相比，外資行信用卡高額年費(fèi)成為爭(zhēng)議焦點(diǎn)。對(duì)此花旗銀行表態(tài)稱，“年費(fèi)收入在我們的收入結(jié)構(gòu)中會(huì)占很重要的一部分。”顯然，外資行對(duì)于減免年費(fèi)以擴(kuò)大發(fā)卡量這種“中式”模式并不感冒。

　　差異化的盈利模式

　　就具體的信用卡發(fā)行規(guī)模，三家外資行均沒有透露相關(guān)數(shù)據(jù)。但前述中資行信用卡中心人士介紹，其最高的發(fā)行規(guī)模估計(jì)也未超過100萬張。
　　盡管沒有具體的發(fā)卡量數(shù)據(jù)，但從年報(bào)上看，外資行信用卡業(yè)務(wù)占比仍舊較低�；ㄆ煦y行（中國(guó)）早前公布的年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，截至2012年末，該行信用卡貸款余額5億元人民幣，僅占個(gè)人貸款總額的4%，占貸款及墊款總額的0.7%。同期東亞銀行（中國(guó)）信用卡貸款余額為6.06億元，分別占個(gè)人貸款總額和貸款總額的3%、0.5%。
　　因?yàn)榘l(fā)行規(guī)模的限制，外資行信用卡的盈利模式也備受爭(zhēng)議。對(duì)此，邱豐凱稱，花旗銀行現(xiàn)階段加入市場(chǎng)，做的就是差異化競(jìng)爭(zhēng)。而在采訪中，三家外資行均談到客戶定位將趨于高端、細(xì)分化。
　　所謂“差異化競(jìng)爭(zhēng)”，前述中資行信用卡中心負(fù)責(zé)人認(rèn)為，外資行的客戶主要定位于具有國(guó)際背景的人士，如外企和外事工作人員。這類人士看重外資行的全球性優(yōu)勢(shì)，其兌換航空里程、國(guó)際間積分永久有效等模式，吸引了主要的境外客戶，這點(diǎn)彌補(bǔ)了發(fā)行規(guī)模小的劣勢(shì)，另外，年費(fèi)設(shè)置也是境外客戶容易接受的收費(fèi)項(xiàng)目。
　　談到客戶構(gòu)成和盈利空間時(shí)，邱豐凱介紹，目前該行信用卡客戶質(zhì)量都非常高，而根據(jù)國(guó)際市場(chǎng)的經(jīng)驗(yàn)，即使在成熟市場(chǎng)信用卡業(yè)務(wù)能夠做到盈利也需要2年時(shí)間，因此目前花旗中國(guó)信用卡業(yè)務(wù)還處于投入期。
　　“現(xiàn)在東亞、花旗都不敢說已盈利，只是說給客戶提供了全方位服務(wù)。前期來看，外資行做信用卡提升品牌的目的大于盈利目的�！� 這一點(diǎn)上，南洋商業(yè)銀行銀行也表達(dá)了同樣的觀點(diǎn)。
　　除此之外，因?yàn)榫W(wǎng)點(diǎn)設(shè)置局限，外資行還款渠道也相對(duì)單一。對(duì)此，花旗銀行表示將加大網(wǎng)絡(luò)渠道建設(shè)，而南洋商業(yè)銀行則表示，自己將依托中國(guó)銀行、中銀香港及中銀卡司龐大渠道網(wǎng)絡(luò)及商戶優(yōu)惠網(wǎng)絡(luò)，在外資行信用卡中占據(jù)獨(dú)有優(yōu)勢(shì)。