5月22日凌晨,光明食品集團(tuán)與英國私募股權(quán)投資公司Apax Partner旗下基金就收購以色列食品公司Tnuva56%股權(quán)事宜,在以色列特拉維夫達(dá)成初步收購協(xié)議。光明食品集團(tuán)方面未透露具體交易金額。 據(jù)介紹,Tnuva成立至今已有超過85年歷史,最初以農(nóng)業(yè)合作社形式創(chuàng)辦,現(xiàn)今已成為以色列最大的食品公司,業(yè)務(wù)包括多種食品的生產(chǎn)、分銷和銷售,包括乳制品、冷凍蔬菜、禽蛋制品、肉制品、糕點(diǎn)等。另據(jù)媒體報(bào)道,Tnuva目前占據(jù)著以色列70%的乳制品市場份額,并廣泛涉足中東、歐洲和美國市場。 近幾年來,光明食品成功完成了四次海外并購。除了收購英國維他麥60%股權(quán)之外,此前還收購了新西蘭新萊特乳業(yè)50%的股權(quán)、澳大利亞瑪納森食品75%的股權(quán)以及法國迪瓦波爾多葡萄酒公司70%股權(quán)。 對(duì)于收購的資金來源,潘建軍表示,此次收購將主要依靠海外融資解決資金問題,具體做法將和收購英國維他麥時(shí)的方法相似。 《經(jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者查閱資料發(fā)現(xiàn),光明食品在收購英國維他麥時(shí),是先通過一年期的過橋貸款募得資金完成交割,然后找合適的時(shí)間窗口在海外發(fā)債,具體的做法是采取“全杠桿融資”和“俱樂部融資”的方式,沒有指定牽頭銀行,而是不論大小銀行都平等參與,利率低于平常的融資渠道,融資成本原來計(jì)劃控制在4%以內(nèi),最終測算下來全部的融資成本在3%至3.2%之間。
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