近日，浙江聯(lián)通與光大保德信基金在浙江省內(nèi)聯(lián)合推出的“沃惠寶”正式上線。據(jù)了解，在條件成熟后，湖北等其他省市也會陸續(xù)開通此項(xiàng)業(yè)務(wù)。
這是國內(nèi)公募基金攜手移動運(yùn)營商進(jìn)行跨界營銷的又一嘗試。不少業(yè)內(nèi)人士向記者反映稱，盡管打著“不花一分錢，一年套餐免費(fèi)用”的誘人招牌，但是投資者仍應(yīng)清楚天下沒有免費(fèi)的午餐，“沃惠寶”只不過是基金收益換取話費(fèi)的一種新方式。多位權(quán)威專家也對此表示，雖然創(chuàng)新營銷值得鼓勵，但是作為專業(yè)的機(jī)構(gòu)投資者，基金公司還是應(yīng)當(dāng)把更多的精力用在團(tuán)隊(duì)建設(shè)和投研水平的提升上面。從此前幾家先行先試的基金公司看，跨界營銷未見明顯作用和效果。
“特大號外”：光大保德信推出“沃惠寶”
“號外號外，特大號外，浙江聯(lián)通攜手光大保德信推出‘沃惠寶’啦！1年套餐免費(fèi)用，凍結(jié)本金全額返，話費(fèi)收益回報(bào)高達(dá)8%。這樣的優(yōu)惠哪里找？”未見其人先聞其聲，光大保德信用漫畫的形式這樣吆喝著自己的新產(chǎn)品。
根據(jù)光大保德信官方網(wǎng)站顯示，“沃惠寶”是浙江聯(lián)通和光大保德信基金公司聯(lián)合推出的產(chǎn)品�！澳恍璐嫒胍还P資金并凍結(jié)，即可享受聯(lián)通46元、66元、96元和126元3G套餐月租費(fèi)免一年，相當(dāng)于話費(fèi)收益回報(bào)高達(dá)8%。一年到期后，本金全額返還�！�
通俗地講，沃惠寶這款產(chǎn)品，就是投資者預(yù)存一定金額到光大保德信購買貨幣基金，每月基金獲得的收益抵扣用戶所選擇的聯(lián)通手機(jī)套餐費(fèi)用。其簡單程序是，用戶在簽署相關(guān)協(xié)議后，投資一定份額的光大貨幣基金，即可在為期一年的凍結(jié)期內(nèi)，免費(fèi)享受46元到126元4檔套餐費(fèi)，期滿之后基金份額自動全額贖回至用戶銀行卡(包括工行、農(nóng)行、廣發(fā)、郵儲、光大等銀行卡均可)，期間無任何額外條件和隱性消費(fèi)。
據(jù)了解，“沃惠寶”可提供46元、66元、96元和126元四檔聯(lián)通話費(fèi)套餐選擇，與之相對應(yīng)的貨幣基金凍結(jié)資金分別是6946元、9966元、15096元和19926元。據(jù)測算，在1年的月租免費(fèi)期限內(nèi)，這些凍結(jié)資金所累積獲得話費(fèi)分別為552元、792元、1152元和1512元；話費(fèi)收益回報(bào)分別為7.92%、7.95%、7.98%和8%。
對于市場關(guān)心的其他諸多問題，譬如：在活動區(qū)域和內(nèi)容范圍等方面，“沃惠寶”活動短期規(guī)劃和中長期規(guī)劃分別是什么？根據(jù)光大保德信的預(yù)期，“沃惠寶”活動在短期、中長期能為公司帶來多少增量客戶及新增銷售規(guī)模等等，截至記者發(fā)稿時(shí)，光大保德信基金公司相關(guān)負(fù)責(zé)人仍未對此作出回復(fù)。
被冠“史上最大力度優(yōu)惠”——名實(shí)安符？
在接受記者采訪的時(shí)候，北京一家知名券商的基金研究人士稱，“沃惠寶”平臺是通過金融機(jī)構(gòu)和運(yùn)營商合作，為用戶提供金融和通訊組合產(chǎn)品的一體化在線金融服務(wù)平臺。但是，這一公募基金與移動運(yùn)營商的合作并非先例。
此前，早在2013年10月，中國聯(lián)通就與金鷹基金合作，推出預(yù)存款送手機(jī)的升級版業(yè)務(wù)。2014年3月，北京電信也與銀華基金聯(lián)合推出“銀華貨幣0元購手機(jī)”活動。2014年5月，安徽電信聯(lián)合華夏基金重磅出擊，推出“買理財(cái)贈送合約機(jī)”的線上銷售模式。
業(yè)內(nèi)人士對此表示，此前聯(lián)通、電信等移動運(yùn)營商與部分基金公司合作推出過類似優(yōu)惠活動，大都是采取“綁定合約機(jī)+預(yù)存話費(fèi)返現(xiàn)+每月補(bǔ)交話費(fèi)”的方式。而此次浙江聯(lián)通與光大保德信基金聯(lián)合推出的“沃惠寶”則另辟蹊徑，創(chuàng)造出一種“預(yù)存本金+收益自動結(jié)轉(zhuǎn)+本金返還”的全新模式。因其真金白銀式的讓利行動，這一活動本身堪稱“史上最大力度優(yōu)惠”。
然而，“沃惠寶”果如其言是免費(fèi)套餐么？答案顯然是否定的。光大保德信客服人員向記者解釋稱，用戶參與這一活動時(shí)，除了凍結(jié)一定資金外，還要繳納一定的活動預(yù)存款。即選擇46元、66元的兩檔話費(fèi)套餐的任一種，需繳納100元的預(yù)存款；選擇96元的話費(fèi)套餐，需繳納200元的預(yù)存款；而選擇126元的話費(fèi)套餐，則需繳納200元或400元的預(yù)存款，因其所選的新的手機(jī)號碼的不同而有所區(qū)別。
實(shí)際上，沃惠寶是通過鎖定1筆資金，在犧牲本金1年收益的前提下，然后才能免除1年的套餐費(fèi)用。如果月消費(fèi)額度超過套餐額度，過剩的話費(fèi)還是需要用戶另外付錢的，預(yù)付款就相當(dāng)于話費(fèi)備用資金。而且，這個(gè)活動只能是聯(lián)通新入網(wǎng)用戶才能辦理，如果用戶不想換用新的手機(jī)號碼，也就無法辦理這項(xiàng)業(yè)務(wù)。
跨界營銷：力阻規(guī)模業(yè)績的雙重下滑
那么，在“沃惠寶”活動的背后，與之相關(guān)聯(lián)的光大貨幣基金究竟又是何種狀況呢？
據(jù)了解，光大貨幣成立于2005年6月9日，目前的規(guī)模是19.13億元。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至8月13日，光大貨幣今年以來的收益率僅有2.61%，在270只貨幣基金中排名第217位。其最近一年以來的收益率為4.15%，在231只同類基金中排名第188位；最近兩年以來的收益率為7.77%，在101只同類基金中排名第86位；最近三年以來的收益率為12.24%，在75只同類基金中排名第60位。
光大貨幣的基金經(jīng)理為韓愛麗。公開資料顯示，韓愛麗是復(fù)旦大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士，CFA。她曾于2006年7月至2010年8月在上海浦東發(fā)展銀行總行資金部從事固定收益交易、研究工作；2010年8月始加盟光大保德信基金管理有限公司，任高級債券研究員。
值得一提的是，目前光大保德信旗下共有光大貨幣、光大添盛理財(cái)、光大添天利、光大添天盈、光大現(xiàn)金寶等5只貨幣型基金，全部由韓愛麗一人管理。除了光大貨幣規(guī)模略高為19.13億元，其余四只貨幣基金規(guī)模均小于2億元。
目前，光大保德信基金公司所管理的資產(chǎn)規(guī)模為254億元，在86家基金公司中排名第36位。近兩年來，公司的規(guī)模排名不斷下滑：2013年三季度末時(shí)，光大保德信曾以274億元的資產(chǎn)規(guī)模在73家基金公司中排名第31位，2013年末時(shí)規(guī)�？s水到251億元，在78家基金公司中排名第34位，2014年一季度末時(shí)規(guī)模僅為222億元，在84家基金公司中排名第36位。
根據(jù)光大證券日前發(fā)布的半年報(bào)顯示，其持股55%的光大保德信上半年盈利出現(xiàn)滯漲。2014年1-6月累計(jì)實(shí)現(xiàn)凈利潤5937萬元，和去年同期的6134萬元相比，小幅下降197萬元，降幅為3.21%。
如此形勢下，光大保德信基金正面臨一場業(yè)績和規(guī)模雙重保衛(wèi)戰(zhàn)。在“沃惠寶”推出之后，光大保德信能否乘勢將數(shù)以萬計(jì)的聯(lián)通用戶攬入懷中？業(yè)內(nèi)人士對此表示，至少目前來看，這一跨界營銷還未見如此扭轉(zhuǎn)乾坤的威力。
