小微企業(yè)是經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的重要組成部分，是解決民生就業(yè)的主力軍，也是受新冠肺炎疫情沖擊較大、資金緊張問題更為突出的一類市場(chǎng)主體。當(dāng)前，守住“六?！钡拙€，加大“六穩(wěn)”力度，需要更加重視小微企業(yè)發(fā)展，重點(diǎn)圍繞小微企業(yè)資金緊張問題，從政策創(chuàng)新、產(chǎn)品創(chuàng)新、金融科技運(yùn)用等多個(gè)維度，加大對(duì)小微企業(yè)的信貸支持力度。

　　首先，強(qiáng)化政策創(chuàng)新，提高小微企業(yè)信貸支持的普惠性。疫情發(fā)生以來，貨幣政策、財(cái)政政策、金融監(jiān)管協(xié)同發(fā)力，從增加小微企業(yè)金融支持、增大小微企業(yè)貸款貼息、提高小微企業(yè)信貸擔(dān)保、降低小微企業(yè)融資成本等方面予以支持。在小微企業(yè)融資成本方面，央行數(shù)據(jù)顯示，4月新發(fā)放普惠小微貸款平均利率比去年12月下降0.77個(gè)百分點(diǎn)。在保障小微企業(yè)融資獲取方面，銀保監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，1月25日至5月15日，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)對(duì)1.28萬億元中小微企業(yè)到期貸款本金實(shí)行延期安排，對(duì)559.9億元到期貸款利息實(shí)行延期安排。

　　未來仍需圍繞創(chuàng)新直達(dá)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貨幣政策工具，推動(dòng)企業(yè)便利獲得貸款，推動(dòng)利率持續(xù)下行的總體要求，改革完善外部政策環(huán)境和激勵(lì)約束機(jī)制，出臺(tái)更多增加小微企業(yè)信貸供給、降低小微企業(yè)融資成本的創(chuàng)新政策。

　　其次，推動(dòng)產(chǎn)品創(chuàng)新，提高小微企業(yè)信貸支持的針對(duì)性。創(chuàng)新小微企業(yè)信貸支持產(chǎn)品，主要從豐富擴(kuò)大抵質(zhì)押物類型、更多發(fā)展信用貸款產(chǎn)品兩方面著手。小微企業(yè)的資產(chǎn)構(gòu)成特點(diǎn)鮮明，土地、房產(chǎn)較少，應(yīng)收賬款、存貨、預(yù)付賬款等流動(dòng)資產(chǎn)在企業(yè)資產(chǎn)構(gòu)成中占比長(zhǎng)期較高，這些流動(dòng)資產(chǎn)表現(xiàn)出較強(qiáng)固定化的特點(diǎn)。對(duì)此，金融機(jī)構(gòu)在重視小微企業(yè)貸款第一還款來源的同時(shí)，要充分結(jié)合小微企業(yè)的資產(chǎn)特點(diǎn)，豐富抵質(zhì)押物類型，圍繞應(yīng)收賬款、存貨、預(yù)付賬款等重點(diǎn)開發(fā)供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品，在盤活小微企業(yè)資產(chǎn)過程中增加對(duì)其信貸支持。同時(shí)，金融機(jī)構(gòu)可以獨(dú)立或者與政府部門、行業(yè)協(xié)會(huì)、園區(qū)組織、金融同業(yè)等三方合作，對(duì)特定行業(yè)或類型的小微企業(yè)加大力度發(fā)展信用貸款。

　　再次，加強(qiáng)金融科技運(yùn)用，提高小微企業(yè)信貸支持的可得性。小微企業(yè)對(duì)信貸資金需求具有期限短、規(guī)模小、支用頻次高、用款較急等特點(diǎn)，單純從信貸流程上看，小微企業(yè)貸款流程并沒有減少，這決定了金融機(jī)構(gòu)信貸支持小微企業(yè)面臨規(guī)模不經(jīng)濟(jì)的問題。

　　在金融科技快速發(fā)展的背景下，一方面，需要更多利用金融科技提高小微企業(yè)融資可得性，強(qiáng)化人工智能、區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等核心技術(shù)發(fā)展，加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)、數(shù)據(jù)中心等基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，運(yùn)用“監(jiān)管沙盒”機(jī)制完善優(yōu)化金融科技監(jiān)管，鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)加快數(shù)字化轉(zhuǎn)型，更多通過線上化服務(wù)為小微企業(yè)提供信貸支持。另一方面，需要更多利用金融科技進(jìn)行信息交叉驗(yàn)證，解決小微企業(yè)財(cái)務(wù)信息不規(guī)范、信息披露不充分的問題，減少金融機(jī)構(gòu)信貸支持小微企業(yè)的信息不對(duì)稱，提高金融機(jī)構(gòu)信貸支持小微企業(yè)客戶識(shí)別和信貸投放能力。

　　小微企業(yè)較強(qiáng)的信貸需求是持續(xù)存在的，加大對(duì)小微企業(yè)的信貸支持并非權(quán)宜之計(jì)，而是一項(xiàng)長(zhǎng)期工作。在這一過程中，既要采取政策性手段，也要遵循市場(chǎng)規(guī)律；既要用好傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的豐富經(jīng)驗(yàn)，也要充分利用金融科技優(yōu)勢(shì)；既要金融機(jī)構(gòu)做好客戶下沉，也要小微企業(yè)自身規(guī)范發(fā)展；既要擴(kuò)大支持規(guī)模降低成本，也要有效管理信貸風(fēng)險(xiǎn)。

?