于11月20日到期的一款農(nóng)業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品，預(yù)計(jì)虧損率達(dá)到23%。近日有部分投資者情緒激動(dòng)的向監(jiān)管部門(mén)投訴并向媒體反映，他們認(rèn)為銀行在銷(xiāo)售理財(cái)產(chǎn)品的過(guò)程中隱瞞了實(shí)際風(fēng)險(xiǎn)，采用欺騙的手段誤導(dǎo)投資者購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品。
　　今年以來(lái)，不少銀行發(fā)售的理財(cái)產(chǎn)品由于到期時(shí)的收益率偏低或?yàn)樨?fù)，使投資者強(qiáng)烈不滿(mǎn)。一位證券行業(yè)研究員指出，銀行在發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，不向投資者準(zhǔn)確地揭示風(fēng)險(xiǎn)，并以可能獲得的高收益來(lái)吸引投資者，其本身就是一種嚴(yán)重的誤導(dǎo)行為。

“本利豐”被指責(zé)故意隱瞞風(fēng)險(xiǎn)

　　天津市民胡玉敏說(shuō)，自己于2007年11月14日到農(nóng)業(yè)銀行天津馨名園支行辦理儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)，一名銀行工作人員介紹說(shuō)有兩款理財(cái)產(chǎn)品(即2007年第十一期、第十二期“本利豐”產(chǎn)品)，其收益很好，本金肯定有保證，上一年的收益約是30%，并一再保證此類(lèi)產(chǎn)品很安全。
　　胡玉敏告訴記者，出于對(duì)國(guó)有銀行的信任，她用5萬(wàn)元購(gòu)買(mǎi)了“‘本利豐’2007年第十一期信托”產(chǎn)品。工作人員先是拿出理財(cái)產(chǎn)品申購(gòu)書(shū)和個(gè)人銀行結(jié)算賬戶(hù)申請(qǐng)書(shū)，說(shuō)填寫(xiě)個(gè)人信息并簽字就可以了。辦理完相應(yīng)手續(xù)后，才拿來(lái)產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)。
　　天津市民齊偉告訴記者，自己于2007年11月12日到農(nóng)業(yè)銀行天津和平宏達(dá)支行辦理存款，客戶(hù)經(jīng)理主動(dòng)推薦了“‘本利豐’07年第十一期信托”產(chǎn)品，并強(qiáng)調(diào)，這款產(chǎn)品沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)且收益率高，預(yù)期收益是4%-15%。當(dāng)時(shí)，拿出5萬(wàn)元簽了產(chǎn)品申購(gòu)書(shū)，且還是一份復(fù)印件，背面沒(méi)有任何產(chǎn)品說(shuō)明。
　　天津市民李偉農(nóng)說(shuō)，由于房?jī)r(jià)居高不下，他準(zhǔn)備將買(mǎi)房子的20萬(wàn)元存入銀行。農(nóng)業(yè)銀行天津北洋支行的大堂經(jīng)理告訴自己，“這款理財(cái)產(chǎn)品肯定賠不了，要相信銀行。”在他的慫恿下就將20萬(wàn)元全部買(mǎi)了“‘本利豐’07年第十一期信托”�！白罱�，銀行告訴我，這個(gè)產(chǎn)品虧損了，自己現(xiàn)在更買(mǎi)不起房子了�！�
　　天津市民方正杰告訴記者，在農(nóng)行天津一號(hào)路儲(chǔ)蓄所兌換國(guó)庫(kù)券轉(zhuǎn)存時(shí)，大堂經(jīng)理向自己推薦這款產(chǎn)品。自己是先填單子，然后才看到協(xié)議。工作人員只是在填完單子后提了一句“這是非保本型產(chǎn)品”，并一再?gòu)?qiáng)調(diào)，說(shuō)這句話(huà)只是一個(gè)必需的程序，產(chǎn)品不會(huì)有什么風(fēng)險(xiǎn)。

處理方式失當(dāng)引發(fā)投資者不滿(mǎn)

　　記者在天津當(dāng)?shù)氐囊环輬?bào)紙上看到關(guān)于“‘本利豐’2007年第十一期信托”的廣告。該廣告介紹說(shuō)：農(nóng)行將于近期推出“本利豐”第十一、十二、十三期人民幣信托理財(cái)產(chǎn)品。所募集資金將以信托形式委托不同信托投資公司，用于新股申購(gòu)、國(guó)債逆回購(gòu)、銀行存款和優(yōu)質(zhì)基金等。“本利豐”信托理財(cái)產(chǎn)品收益高于同期儲(chǔ)蓄存款的收益。產(chǎn)品實(shí)行分賬戶(hù)管理、獨(dú)立核算，由農(nóng)業(yè)銀行實(shí)施賬戶(hù)保管，安全性好。
　　產(chǎn)品介紹之后，是以上幾款理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)售日期、到期日等信息。一些投資者表示，該廣告并未充分提示理財(cái)產(chǎn)品的收益率風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)自己產(chǎn)生了誤導(dǎo)作用。
　　農(nóng)業(yè)銀行是國(guó)內(nèi)最早發(fā)行人民幣理財(cái)產(chǎn)品的銀行之一，“本利豐”人民幣理財(cái)業(yè)務(wù)作為農(nóng)業(yè)銀行面向人民幣理財(cái)市場(chǎng)的主打品牌，創(chuàng)立于2005年初。據(jù)投資者反映，農(nóng)業(yè)銀行電話(huà)通知，于11月20日到期的“‘本利豐’2007年第十一期信托”預(yù)計(jì)虧損達(dá)到23%。
　　胡玉敏這樣告訴記者：今年10月31日上午，農(nóng)業(yè)銀行天津馨名園支行工作人員打來(lái)電話(huà)，說(shuō)自己購(gòu)買(mǎi)的“‘本利豐’07年第十一期信托”產(chǎn)品虧損22%，并勸說(shuō)我延期一年。在拒絕延期后，銀行工作人員又打來(lái)電話(huà)，說(shuō)是要提前贖回該款產(chǎn)品，需要本人去簽字，否則資金不能保證20日后打到賬戶(hù)。再次拒絕后，工作人員又打來(lái)電話(huà)，說(shuō)不簽字也按贖回計(jì)算，但這次說(shuō)資金可以保證20日后打到賬戶(hù)。
　　齊偉等人告訴記者，他們11月12日曾到天津銀監(jiān)局反映此問(wèn)題，銀監(jiān)局接待人員將他們提供的材料復(fù)印，答應(yīng)調(diào)查此事并盡快給予答復(fù)。但目前天津銀監(jiān)局尚沒(méi)有任何形式的答復(fù)。
　　記者找到農(nóng)業(yè)銀行天津分行，其個(gè)人業(yè)務(wù)部的一位工作人員說(shuō)，今年以來(lái)天津市各銀行推出的理財(cái)產(chǎn)品有200多億元的規(guī)模，農(nóng)行“本利豐”有6億多元，這款產(chǎn)品的虧損主要源于國(guó)際金融危機(jī)。銀行對(duì)虧損客戶(hù)表示理解，正在努力做好客戶(hù)的解釋工作�！�
　　這些投資者對(duì)記者表示，建議監(jiān)管部門(mén)應(yīng)立即阻止農(nóng)業(yè)銀行不負(fù)責(zé)任銷(xiāo)售理財(cái)產(chǎn)品的行為，并對(duì)銀行欺騙客戶(hù)的行為進(jìn)行查處，給廣大投資者一個(gè)交代。

理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售應(yīng)規(guī)范化

　　近段時(shí)間以來(lái)，各地頻繁出現(xiàn)由于商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品零收益或負(fù)收益，引發(fā)投資者的不滿(mǎn)并引發(fā)群體性事件。記者通過(guò)采訪(fǎng)銀行業(yè)內(nèi)人士了解到，目前銀行理財(cái)產(chǎn)品存在的主要問(wèn)題包括：
　　一是產(chǎn)品設(shè)計(jì)不合理。很多銀行的理財(cái)產(chǎn)品與國(guó)際市場(chǎng)投資產(chǎn)品掛鉤，產(chǎn)品設(shè)計(jì)復(fù)雜不易被投資者了解，且風(fēng)險(xiǎn)較高，不適宜國(guó)內(nèi)大多數(shù)投資者。
　　二是銷(xiāo)售管理不完善。很多銀行在銷(xiāo)售產(chǎn)品時(shí)既未開(kāi)展客戶(hù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，又不能充分揭示產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)，為日后客戶(hù)的投訴埋下隱患。
　　三是銀行考核機(jī)制不健全。目前商業(yè)銀行間的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，從事理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售的工作人員過(guò)分注重銷(xiāo)售量的考核，而忽視了產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)和客戶(hù)風(fēng)險(xiǎn)。
　　農(nóng)業(yè)銀行有關(guān)人士表示，這件事對(duì)投資者和銀行都是一個(gè)教育，銀行正集中收集客戶(hù)反饋，等兌付工作完成以后，要對(duì)此事進(jìn)行反思，進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售人員的教育和管理，在產(chǎn)品說(shuō)明上更充分的揭示風(fēng)險(xiǎn)。
　　李偉農(nóng)、齊偉等人表示，在整個(gè)購(gòu)買(mǎi)過(guò)程中，發(fā)現(xiàn)銀行的工作人員沒(méi)有對(duì)自己或其他購(gòu)買(mǎi)者做任何的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，也沒(méi)有詢(xún)問(wèn)家庭財(cái)產(chǎn)狀況、風(fēng)險(xiǎn)承受能力等情況。
　　該產(chǎn)品的“產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)”上提到，“如因新股停止發(fā)行等嚴(yán)重影響投資收益的情況發(fā)生，中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行有權(quán)提前終止本理財(cái)計(jì)劃，按前款規(guī)定計(jì)算理財(cái)收益，并在理財(cái)計(jì)劃終止后10個(gè)工作日內(nèi)將理財(cái)本金及收益劃轉(zhuǎn)至投資人指定賬戶(hù)”。
　　李偉農(nóng)、齊偉等人告訴記者，該產(chǎn)品出現(xiàn)了如此大幅度的虧損，但在購(gòu)買(mǎi)后的一年之中，銀行對(duì)產(chǎn)品收益狀況沒(méi)有任何形式的告知。
　　業(yè)內(nèi)人士建議，在我國(guó)資本市場(chǎng)不完善、投資者素質(zhì)不高的現(xiàn)實(shí)情況下，目前很多銀行推出的理財(cái)產(chǎn)品并不適應(yīng)我國(guó)國(guó)情。在國(guó)際市場(chǎng)持續(xù)震蕩的背景下，各類(lèi)投資產(chǎn)品均有可能出現(xiàn)較大虧損，監(jiān)管部門(mén)和銀行應(yīng)及時(shí)反思，有效控制理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售中的不規(guī)范行為。