KUKU繪

    據(jù)了解，目前我國(guó)傳統(tǒng)養(yǎng)老險(xiǎn)的預(yù)定利率最高仍為2.5%，這種固定利率的傳統(tǒng)養(yǎng)老險(xiǎn)，在目前的低利率時(shí)代，很難抵御通貨膨脹的影響。專(zhuān)家指出，想通過(guò)購(gòu)買(mǎi)養(yǎng)老保險(xiǎn)規(guī)避通脹風(fēng)險(xiǎn)，分紅險(xiǎn)或是最好選擇。

    分紅險(xiǎn)收益更“靠譜”

    與另外兩大熱門(mén)險(xiǎn)種投連險(xiǎn)與萬(wàn)能險(xiǎn)相比，分紅險(xiǎn)在目前低利率條件下更受消費(fèi)者青睞，這是因?yàn)橛兄�契約規(guī)定的每年或每幾年返還一定比例現(xiàn)金構(gòu)成的保證回報(bào)，令分紅險(xiǎn)比投連險(xiǎn)更讓人心安；另外，加上《分紅保險(xiǎn)管理暫行辦法》所規(guī)定的“保險(xiǎn)公司每一會(huì)計(jì)年度向保單持有人實(shí)際分配盈余的比例不低于當(dāng)年全部可分配盈余70%”的強(qiáng)制性約束，分紅險(xiǎn)的收益看上去也似乎比萬(wàn)能險(xiǎn)并不確定比例的收益分配方法更為“靠譜”。
    不過(guò)，業(yè)內(nèi)人士分析指出，分紅險(xiǎn)歷久彌新的關(guān)鍵還是在于其有良好的歷史“成績(jī)單”，它一直是壽險(xiǎn)業(yè)抵御通貨膨脹和利率變動(dòng)的主力險(xiǎn)種，在歷次經(jīng)濟(jì)動(dòng)蕩或金融危機(jī)時(shí)期都有較為優(yōu)異的表現(xiàn)。
    受益于2007年度的資本市場(chǎng)牛市，2008年度各家壽險(xiǎn)公司不吝分紅，尤其是同期有高達(dá)10.24%的總投資收益率支撐的中國(guó)人壽，其在2008年春節(jié)前后發(fā)放了幾近8%的分紅，令原本溫吞的分紅險(xiǎn)也“生猛”起來(lái)。
    進(jìn)入2009年，受制于上年度中國(guó)資本市場(chǎng)的高度震蕩，國(guó)內(nèi)壽險(xiǎn)公司紛紛調(diào)低了分紅險(xiǎn)預(yù)期，以中國(guó)人壽和中國(guó)平安為例，上半年雙方的分紅險(xiǎn)回報(bào)率分別在3.5%-3.6%、4.5%-5%，雖然較上年度有所下滑，但仍跑贏(yíng)利率。

    養(yǎng)老分紅可選品種多

    作為兼具投資、理財(cái)、保障三重功用且收益相對(duì)穩(wěn)健的壽險(xiǎn)品種，分紅險(xiǎn)一直在各壽險(xiǎn)公司產(chǎn)品開(kāi)發(fā)中占據(jù)重要位置，2008年的金融危機(jī)又為其迎來(lái)千載難逢的發(fā)展良機(jī)�，F(xiàn)在大多數(shù)壽險(xiǎn)公司都將分紅養(yǎng)老保險(xiǎn)作為銀保渠道首選產(chǎn)品力推。
    據(jù)中國(guó)人壽相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，中國(guó)人壽“國(guó)壽個(gè)人養(yǎng)老年金保險(xiǎn)(分紅型)”銷(xiāo)量一直很好，假設(shè)購(gòu)買(mǎi)該款產(chǎn)品的客戶(hù)從30歲開(kāi)始投保，年交保費(fèi)5萬(wàn)元，那么到60歲時(shí)每年可領(lǐng)取年金27500元，直至終老。此外從投保的第二年開(kāi)始，每年還可領(lǐng)取相當(dāng)數(shù)額的紅利。此險(xiǎn)種主要特點(diǎn)是：交費(fèi)適中，活得越久領(lǐng)得越多，紅利累積投資增值等。
    光大永明近日通過(guò)代理人渠道推出的“福運(yùn)百年”分紅型養(yǎng)老年金保險(xiǎn)，保證給付20年，且給付的養(yǎng)老金每年以5%的比例增長(zhǎng)，最高可增至首期養(yǎng)老金的2倍，領(lǐng)取年齡最高達(dá)100歲，保單年年分紅，具有給付保底、回報(bào)高、領(lǐng)取時(shí)間長(zhǎng)、領(lǐng)取方式方便靈活等特點(diǎn)，幫助客戶(hù)輕松實(shí)現(xiàn)理想的退休生活。
    此外，泰康永福人生年金保險(xiǎn)(分紅型)也特別適合養(yǎng)老儲(chǔ)備。該產(chǎn)品最明顯的特點(diǎn)是：交費(fèi)短。交費(fèi)方式有一次性交費(fèi)、5年交或10年交，適合收入預(yù)期不穩(wěn)定或其他有短期交費(fèi)需求的客戶(hù)；保領(lǐng)20年，年金保證領(lǐng)取20年，讓客戶(hù)不用擔(dān)心養(yǎng)老計(jì)劃或其他固定支出的中斷。如果被保險(xiǎn)人在此期間不幸身故，由身故受益人領(lǐng)取未領(lǐng)的年金余額。

    兩類(lèi)家庭慎買(mǎi)分紅險(xiǎn)

    盡管目前分紅險(xiǎn)正“當(dāng)紅”，不少投資者甚至把分紅險(xiǎn)作為銀行儲(chǔ)蓄替代品大量購(gòu)買(mǎi)，但是保險(xiǎn)專(zhuān)家也提醒，并非所有家庭都適合購(gòu)買(mǎi)分紅險(xiǎn)。
    “兩類(lèi)家庭應(yīng)慎買(mǎi)分紅險(xiǎn)：一是分紅險(xiǎn)變現(xiàn)能力較差，短期內(nèi)有大筆開(kāi)支的家庭應(yīng)慎購(gòu)分紅險(xiǎn)，因?yàn)槿绻�中途退保，投保人只能按保單的‘現(xiàn)金價(jià)值’退錢(qián)，可能連本金都難保；二是收入不穩(wěn)定的家庭，不宜購(gòu)買(mǎi)分紅保險(xiǎn)。”首都經(jīng)貿(mào)大學(xué)金融學(xué)院保險(xiǎn)系教授庹國(guó)柱對(duì)《經(jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者說(shuō)。
    另外，還要關(guān)注分紅險(xiǎn)的保障功能�！胺旨t險(xiǎn)首先是保險(xiǎn)，其次才考慮投資功能。”賽迪顧問(wèn)高級(jí)咨詢(xún)師秦海林博士在接受《經(jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者采訪(fǎng)時(shí)說(shuō)，分紅保險(xiǎn)一般分為投資和保障兩類(lèi)，投資型分紅險(xiǎn)的保障功能相對(duì)較弱，多數(shù)只提供人身死亡或者全殘保障，不能附加各種健康險(xiǎn)或重大疾病保障；保障型分紅險(xiǎn)產(chǎn)品與傳統(tǒng)保險(xiǎn)產(chǎn)品功能一致，側(cè)重給予投保人提供災(zāi)害保障，分紅只是附帶功能。
    重慶保險(xiǎn)專(zhuān)家建議，在低利率時(shí)代，側(cè)重保障需求的人可選擇一些保險(xiǎn)期較長(zhǎng)、保障功能較強(qiáng)的保障型分紅險(xiǎn)產(chǎn)品，而不應(yīng)對(duì)短期的收益率看得過(guò)重。