國(guó)家政策關(guān)注小企業(yè)融資難
　　商業(yè)銀行成立專門貸款機(jī)構(gòu)
　　應(yīng)該建立貸款風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償基金
　　解決小額貸款公司發(fā)展問題

　　小企業(yè)發(fā)展對(duì)拉動(dòng)今年的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)格外地重要。而幫助他們緩解融資難的問題是當(dāng)務(wù)之急。在國(guó)務(wù)院促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的29條措施中，含金量最高的就是有關(guān)金融的5條。真正落實(shí)好這5條措施，防止在政策執(zhí)行過程中的走形變樣，就能大大緩解中小企業(yè)融資難的問題。
　　我們注意到，最近的政策提法有一個(gè)細(xì)微變化，沒有像過去一樣提中小企業(yè)，而只是提小企業(yè)。別小看一字之差，這可是一個(gè)非常重要的政策信號(hào)。
　　我國(guó)中小企業(yè)的定義非常寬泛，除了2000多家特大型企業(yè)之外，其他的企業(yè)都劃為中小企業(yè)。把中小企業(yè)混同起來的統(tǒng)計(jì)方式會(huì)造成很多的政策誤區(qū)。例如，按有關(guān)部門的數(shù)據(jù)，今年上半年中小企業(yè)得到了53%的新增貸款。但實(shí)際上在上半年的7.37萬億元新增貸款中，大型企業(yè)得到了其中的47%，中型企業(yè)得了44%，而小企業(yè)才得了8.5%的貸款。
　　這也就是多年來國(guó)家不斷地出臺(tái)對(duì)中小企業(yè)的優(yōu)惠政策，但真正的需要得到幫助的企業(yè)并沒有感覺到政策溫暖的重要原因。筆者曾把這種現(xiàn)象稱之為“中型企業(yè)搭了小企業(yè)的便車”。專門強(qiáng)調(diào)對(duì)小企業(yè)的支持,對(duì)于全國(guó)幾百萬的小企業(yè)來說，是一大利好,今后政策的陽光將更多地照耀在它們身上。
　　商業(yè)銀行是提供小企業(yè)融資的主力軍。國(guó)務(wù)院“中小企業(yè)29條”提出商業(yè)銀行都要建立為小企業(yè)金融服務(wù)專營(yíng)機(jī)構(gòu)，逐步提高小企業(yè)長(zhǎng)期貸款的規(guī)模和比重。目前大部分的商業(yè)銀行都成立了專門給小企業(yè)融資的貸款機(jī)構(gòu)。
　　要鼓勵(lì)銀行去給小企業(yè)貸款，就要鼓勵(lì)他們提高貸款利息來覆蓋部分風(fēng)險(xiǎn)。小企業(yè)貸款的不良率高一些，但如果貸款利率高，就可以覆蓋風(fēng)險(xiǎn)。在評(píng)價(jià)一個(gè)銀行的不良資產(chǎn)率時(shí)，應(yīng)該把小企業(yè)貸款的不良率與其它的貸款分開來計(jì)算。不良貸款的終身責(zé)任制對(duì)小企業(yè)貸款也要有一些不同的規(guī)定。
　　為鼓勵(lì)銀行多向小企業(yè)貸款，應(yīng)該加快建立小企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償基金制度，制定風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償發(fā)放的規(guī)則，減少銀行的后顧之憂。
　　從整個(gè)金融層面來看，我國(guó)最缺的就是能夠有效地給那些小企業(yè)、給農(nóng)戶在最基層提供金融服務(wù)的多元化的金融機(jī)構(gòu)。我國(guó)并不缺資金，也不缺好的小企業(yè)和有信用的農(nóng)戶。我們?nèi)钡氖悄軌蛞恢鄙钊胄∑髽I(yè)、深入到農(nóng)戶的多元化金融機(jī)構(gòu)。
　　央行與銀監(jiān)會(huì)推出的農(nóng)村金融改革的試點(diǎn)之一——小額貸款公司，正在各地蓬勃發(fā)展。在國(guó)際金融危機(jī)的影響下，民間投資意愿不高。然而小額貸款公司卻是當(dāng)前僅有的幾個(gè)民間投資熱點(diǎn)之一。在短短的一年多時(shí)間里，目前全國(guó)已經(jīng)有1144個(gè)小額貸款公司成立。與此同時(shí)，還有127個(gè)村鎮(zhèn)銀行開業(yè)。
　　可是在小額貸款公司的快速發(fā)展過程中還存在著很多問題。如果這些問題能夠得到妥善解決，小額貸款公司的發(fā)展還能更上一層樓。
　　小額貸款公司失敗的最大風(fēng)險(xiǎn)在于非法集資。因而對(duì)民間金融機(jī)構(gòu)一定要加強(qiáng)監(jiān)管。各省市應(yīng)該盡快給地方金融管理機(jī)構(gòu)配備足夠的人力并給予財(cái)力支持。中央有關(guān)部門應(yīng)該對(duì)他們進(jìn)行監(jiān)管人員培訓(xùn)與業(yè)務(wù)指導(dǎo),特別要防止出現(xiàn)違規(guī)吸儲(chǔ)的現(xiàn)象。
　　同時(shí)，有關(guān)部門應(yīng)該考慮建立幫助解決民間金融機(jī)構(gòu)的后續(xù)資金不足的機(jī)制，使這些民間機(jī)構(gòu)有規(guī)范化并能健康發(fā)展的機(jī)會(huì)。小額貸款公司是只貸不存的金融機(jī)構(gòu)，不能吸收存款。由于小企業(yè)的融資需求旺盛，很多小額貸款公司成立二三個(gè)月后就已經(jīng)把全部注冊(cè)資金都貸出去了�？梢钥紤]通過招標(biāo)的方式，由商業(yè)銀行或國(guó)家開發(fā)銀行給運(yùn)營(yíng)好的村鎮(zhèn)銀行和小額貸款公司提供批發(fā)貸款，由中央與地方政府對(duì)這些貸款提供部分擔(dān)保等。
　　盡管小額貸款公司從事的是金融業(yè)務(wù)，但卻是按一般的公司上稅，這就加大了小額貸款公司的稅務(wù)負(fù)擔(dān)。小額貸款公司應(yīng)該享受各地對(duì)商業(yè)銀行、農(nóng)信社從事小企業(yè)貸款，農(nóng)戶貸款的優(yōu)惠政策。
　　總之，對(duì)于小企業(yè)來說，今年的形勢(shì)是有喜有憂。喜的是有中央的政策傾斜，有比今年更好一些的外部環(huán)境；憂的是今年新增貸款可能會(huì)少于去年。銀根一緊，受傷的就容易輪到小企業(yè)。因此，如果有關(guān)部門真的是想幫小企業(yè)一把的話，就一定要有特殊的安排，有特殊的措施。否則，有可能再次重復(fù)過去的故事。

（作者為中國(guó)發(fā)展研究基金會(huì)副秘書長(zhǎng)）