普益財富統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,2011年1月到期銀行理財產(chǎn)品共計1113款。其中,保證收益型315款,保本浮動收益型127款,非保本浮動收益型671款。
從到期收益表現(xiàn)來看,948款公布了到期收益率的產(chǎn)品中有2款沒有實現(xiàn)預(yù)期收益率。
“華夏理財—慧盈21號”A股掛鉤自動贖回型理財產(chǎn)品A款和B款為華夏銀行同期發(fā)行的同系列產(chǎn)品。二者投資期限為1年,掛鉤標(biāo)的為工商銀行(601398)、建設(shè)銀行(601939)、中國平安(601318)、中國太保(601601)。產(chǎn)品每季度為一個觀察期,若某一季度觀察日各掛鉤股票較期初漲幅均不低于10%,則產(chǎn)品自動終止并獲得相應(yīng)到期收益率。而該產(chǎn)品運行至第四個觀察日時也未發(fā)生終止條件,則產(chǎn)品到期獲得零收益。
另外,華夏銀行的“華夏理財—創(chuàng)盈7號理財產(chǎn)品”投資于“華夏平安福1號單一資金信托”,投資標(biāo)的主要為各類型證券投資基金。該款產(chǎn)品經(jīng)過約兩年時間的運行,到期時產(chǎn)品單位凈值跌至0.554元,實際跌幅超過40%。
除以上零負(fù)收益產(chǎn)品外,還有8款產(chǎn)品到期收益率超過當(dāng)初預(yù)期。其中有7款為信貸類理財產(chǎn)品,包括中信銀行的6款和招商銀行的1款,這些產(chǎn)品的到期收益率比預(yù)期收益率大0.04—0.08個百分點。另外,中信銀行的“中信理財債券增值計劃1號”產(chǎn)品主要投資于債券、債券型基金以及貨幣市場工具,同時還可進(jìn)行新股申購,該款產(chǎn)品進(jìn)過2年的運作期,到期獲得5.18%的收益率,高于其3.50%的預(yù)期收益率。
1月份到期理財產(chǎn)品中,到期年化收益率達(dá)5.00%及以上的理財產(chǎn)品共計46款。從投資幣種上看,人民幣有31款,美元有3款,澳元有12款。渣打銀行的“代客境外理財產(chǎn)品QDSN10024I”于2010年5月11日發(fā)行,12日即進(jìn)入投資期。產(chǎn)品掛鉤于美國石油指數(shù)基金,投資期限為369天。但其于2011年1月12日提前終止,并獲得20.00%的到期年化收益率。另外,渣打銀行的“代客境外理財產(chǎn)品QDSN10051I”和“代客境外理財產(chǎn)品QDSN10054I”均掛鉤于銀行股票,二者提前終止并分別獲得16.00%和13.00%的較高收益率。
光大銀行的“陽光理財A+計劃2009年第四期產(chǎn)品1”發(fā)行于2009年末,投資期限為1年,掛鉤標(biāo)的為4支A股股票,包括工商銀行(601398)、建設(shè)銀行(601939)、中國太保(601601)、中國平安(601318)。產(chǎn)品每季度為一個觀察期,若某一季度觀察日各股票價格均不低于期初價格的105%,則產(chǎn)品終止并獲得設(shè)定收益率。由于前三個季度觀察日未達(dá)到產(chǎn)品終止條件,因此產(chǎn)品在第四個季度仍在運作。而在第四個季度觀察日掛鉤股票表現(xiàn)符合產(chǎn)品終止條件,從而獲得最高預(yù)期收益率8.20%。
中國銀行的“中銀進(jìn)取10001A產(chǎn)品”發(fā)行于2010年1月,投資期為367天,掛鉤于標(biāo)普高盛農(nóng)產(chǎn)品超額回報指數(shù)。產(chǎn)品設(shè)定一個觸發(fā)事件,即掛鉤指數(shù)某一觀察日較期初漲幅高于55%。如果產(chǎn)品發(fā)生觸發(fā)事件或者掛鉤指數(shù)期末較期初漲幅低于15%,產(chǎn)品獲得0.36%的預(yù)期最低收益率;如果期末較期初漲幅不低于15%且觸發(fā)事件沒有發(fā)生,則產(chǎn)品獲得6.00%的預(yù)期最高收益率。而掛鉤指數(shù)實際表現(xiàn)使得產(chǎn)品獲得6.00%的到期收益率。
其余收益率較高的產(chǎn)品多為債券與貨幣市場類、信貸類或股權(quán)投資類。其中包含19款1個月及以下期限的人民幣款產(chǎn)品,它們均為債券與貨幣市場類。受銀行年末考核以及元旦春節(jié)假期等因素的影響,市場短期資金較為緊張,從而推升這類超短期產(chǎn)品收益率。