《法制日?qǐng)?bào)》曾于4月8日?qǐng)?bào)道《券商烏龍研究報(bào)告致投資者受損，專家認(rèn)為監(jiān)管部門應(yīng)依法采取措施》，現(xiàn)在由于越來越多投資者提出維權(quán)，北京律師張遠(yuǎn)忠向《法制日?qǐng)?bào)》記者透露，他代理中國寶安投資者李某某，今天向中國證監(jiān)會(huì)提交了對(duì)4家券商及相關(guān)證券分析師的投訴信，請(qǐng)求證監(jiān)會(huì)對(duì)其作出行政處罰。

　　4券商研報(bào)極力唱多中國寶安

　　據(jù)“張遠(yuǎn)忠金融網(wǎng)”披露，去年9月6日，湘財(cái)證券發(fā)布《中國寶安：房地產(chǎn)和新能源的價(jià)值明顯低估》報(bào)告，署名人為楊森、候文濤和徐廣福。這篇內(nèi)容極為詳盡的報(bào)告稱：“黑龍江寶安新能源：保證石墨資源優(yōu)勢(shì)。2008年中國寶安公司合資成立黑龍江寶安新能源投資有限公司，目前股權(quán)占比90%。此公司可為貝特瑞(中國寶安子公司)提供近2.68億噸儲(chǔ)量、適合于鋰離子二次電池用的優(yōu)質(zhì)石墨礦產(chǎn)資源，確保原料供給穩(wěn)定、持續(xù)。”據(jù)此報(bào)告，湘財(cái)證券給出中國寶安的評(píng)級(jí)為買入。
　　同年11月5日，平安證券署名為王德安、余兵、李曉東3人，發(fā)布《中國寶安：坐擁負(fù)極龍頭、新能源業(yè)務(wù)風(fēng)生水起》的研究報(bào)告稱，寶安還擁有豐富的石墨資源，其雞西石墨產(chǎn)業(yè)擁有石墨礦儲(chǔ)量約1億噸。
　　今年1月21日，國泰君安發(fā)布了《中國寶安：價(jià)值奠定底線，石墨烯打開巨大發(fā)展空間》的研究報(bào)告，署名人孫建平、李品科。該報(bào)告稱，寶安具備充裕的石墨資源優(yōu)勢(shì)，其擁有的雞西石墨礦探明超大儲(chǔ)量。寶安擁有天然鱗片狀石墨主要產(chǎn)地儲(chǔ)備——黑龍江雞西石墨礦，探明儲(chǔ)量極為豐富，為后續(xù)石墨負(fù)極材料、石墨烯的研制打開巨大的空間。
　　今年2月21日，信達(dá)證券發(fā)布了《中國寶安：石墨烯讓股價(jià)飛》的研究報(bào)告，署名人為王藝默。稱，寶安旗下子公司貝特瑞擁有中國天然鱗片狀石墨主要產(chǎn)地之一的黑龍江雞西石墨礦，品位很高，足夠滿足貝特瑞自用所需。

　　中國寶安一紙公告戳破謊言

　　今年3月15日，中國寶安發(fā)布《中國寶安集團(tuán)股份有限公司澄清公告》。公告稱：(1)黑龍江寶安新能源投資有限公司業(yè)務(wù)基本處于停滯狀態(tài)，目前沒有礦產(chǎn)資源；(2)鶴崗寶安新能源有限公司位于鶴崗市云山地區(qū)的探礦權(quán)已進(jìn)入鶴崗市政府審批程序，但是，該探礦權(quán)具體位置尚未明確，面積未知，且公司無法確定能否取得探礦權(quán)，也無法確定取得探礦權(quán)后能否探出礦；雞西市政府麻政函[2011]6號(hào)文也稱，該擬購買的石墨礦資源位于雞西市柳毛地區(qū)，資源儲(chǔ)量為5000萬噸以上，但是，該礦產(chǎn)目前仍在協(xié)調(diào)之中，交易價(jià)格和交易方式尚未明確，且公司無法確定能否取得相關(guān)礦產(chǎn)；(3)公司在其他地區(qū)尋找石墨礦資源目前沒有取得實(shí)質(zhì)性進(jìn)展。
　　4月15日繼續(xù)發(fā)布《中國寶安集團(tuán)股份有限公司關(guān)于獲取雞西柳毛地區(qū)石墨礦產(chǎn)資源的進(jìn)展公告》聲稱，已成立一家新公司，但是由于相關(guān)手續(xù)正在辦理之中，公司無法確定能否順利完成以及何時(shí)完成，并存在最終無法取得相關(guān)采礦證的風(fēng)險(xiǎn)。

　　維權(quán)需監(jiān)管層一紙?zhí)幜P決定

　　就上述情況，根據(jù)《最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定》的界定，湘財(cái)證券、平安證券、國泰君安、信達(dá)證券4家券商在中國寶安石墨礦事件中，顯然存在虛假陳述行為中的“虛假記載”、“誤導(dǎo)性陳述”之嫌。
　　但投資者要維權(quán)，依據(jù)同一司法解釋，需要監(jiān)管層的一紙?zhí)幜P決定或者司法機(jī)關(guān)的司法判決作為前置程序。
　　那么券商發(fā)布虛假報(bào)告是否應(yīng)受處罰？張遠(yuǎn)忠認(rèn)為答案是肯定的。
　　理由為：依據(jù)證券法、《發(fā)布證券研究報(bào)告暫行規(guī)定》等規(guī)定，證券服務(wù)機(jī)構(gòu)未勤勉盡責(zé)，所制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，責(zé)令改正，沒收業(yè)務(wù)收入，暫�；蛘叱蜂N證券服務(wù)業(yè)務(wù)許可，并處以業(yè)務(wù)收入1倍以上5倍以下的罰款。發(fā)布虛假陳述報(bào)告的分析師，應(yīng)當(dāng)對(duì)證券研究報(bào)告的內(nèi)容和觀點(diǎn)負(fù)責(zé)，保證信息來源合法合規(guī)，研究方法專業(yè)審慎，分析結(jié)論具有合理依據(jù)。違反規(guī)定者，監(jiān)管部門將給予吊銷其執(zhí)業(yè)資格、警告與罰款、責(zé)令改正及監(jiān)管談話等行政處罰。