偏股基金一季度賺3.82%超越大盤
2013-04-02   作者:方麗  來源:證券時報
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    一季度公募基金整體交出亮麗成績單。偏股基金平均獲得3.28%收益跑贏大盤,超73%的偏股基金獲得正收益。表現(xiàn)最好的類別為分級債基金進取份額和可轉(zhuǎn)債B/C類基金,分別獲得14.06%和8.35%收益。
  天相投顧統(tǒng)計顯示,一季度846只納入統(tǒng)計的偏股基金平均收益為3.82%,同期上證指數(shù)下跌1.43%,深成指下跌2.49%,基金整體跑贏大盤。具體來看,618只偏股基金一季度獲得正收益,占比達到73.05%;而單位凈值漲幅超過10%的達到115只,更有5只股票基金凈值漲幅超過20%,其中漲幅最大的一只基金上投摩根新興動力股票,單位凈值漲幅達到24.82%。
  值得注意的是,一季度結(jié)構(gòu)性機會發(fā)揮到了極致,持倉結(jié)構(gòu)遠重于倉位。因此一季度指數(shù)型基金整體表現(xiàn)弱于主動偏股基金。據(jù)銀河證券統(tǒng)計,138只納入統(tǒng)計的指數(shù)型基金一季度凈值僅上漲0.36%,27只增強型指數(shù)基金平均收益也只有0.93%,而股票型、混合型各類產(chǎn)品的平均收益均在4%~5%。
  行業(yè)表現(xiàn)的劇烈分化也導(dǎo)致股票型基金業(yè)績首尾差異達到37.91個百分點。部分業(yè)績較好基金主要是受益于配置行業(yè)漲幅較大,一季度醫(yī)藥、新興產(chǎn)業(yè)等板塊表現(xiàn)出色,因此重倉這類行業(yè)的基金表現(xiàn)居前。如上投新興動力、匯晉低碳先鋒、中郵新興產(chǎn)業(yè)等基金受益于新興產(chǎn)業(yè);業(yè)績前五名中,醫(yī)藥行業(yè)基金占據(jù)3席,易方達醫(yī)療、匯添富醫(yī)藥、融通醫(yī)療等凈值增長率超過20%;而重倉電子、信息行業(yè)的寶盈核心優(yōu)勢、上投核心雙核平衡等也取得了較好的業(yè)績,創(chuàng)業(yè)板指數(shù)、招商TMT50等指數(shù)產(chǎn)品也表現(xiàn)突出。
  部分基金由于配置過多周期性個股或者金融地產(chǎn)板塊而表現(xiàn)平平。據(jù)統(tǒng)計,一季度有7只偏股基金單位凈值跌幅大于10%,表現(xiàn)最差的凈值跌幅達13.09%,不少就是重倉這些行業(yè)。
  債券基金表現(xiàn)也相對較好。銀河數(shù)據(jù)顯示,可轉(zhuǎn)債基金B(yǎng)/C類一季度平均收益高達8.35%,分級債基進取份額上漲更是高達14.06%,是業(yè)績最好的兩類基金,其他一級債基、二級債基平均收益在3.5%左右。貨幣型基金平均收益率為0.87%,短、中、長期理財債券基金平均收益均在0.9%以上。

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