三路正規(guī)軍闖進(jìn)
網(wǎng)貸業(yè)“洗牌劇”正在上演
2013年互聯(lián)網(wǎng)金融被熱炒之后，進(jìn)入到2014年，各路資本已經(jīng)開始加緊“跑馬圈地”，國資背景、銀行、券商、基金紛紛布局P2P，其目標(biāo)很明確，借P2P平臺(tái)殺入互聯(lián)網(wǎng)金融。目前P2P行業(yè)格局正因?yàn)閲Y背景、金融機(jī)構(gòu)、上市公司巨頭們的介入，將引發(fā)網(wǎng)貸行業(yè)的變局。
國資大舉進(jìn)駐互聯(lián)網(wǎng)金融后，網(wǎng)貸平臺(tái)開始涌現(xiàn)出“國家隊(duì)”。
其中，平安集團(tuán)旗下的陸金所于2012年3月正式上線運(yùn)營，被業(yè)界認(rèn)為是P2P網(wǎng)貸領(lǐng)域的典型代表；繼陸金所之后，國家開發(fā)銀行的全資子公司國開金融和江蘇金農(nóng)公司聯(lián)手打造了南京開鑫貸，P2P網(wǎng)貸行業(yè)又添一“國家隊(duì)”成員；2014年3月份成立的眾信金融，是一家由海淀國資投資的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)；5月份，陜西金融控股有限公司獨(dú)資設(shè)立是中西部地區(qū)首家國資背景的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)；6月份，安徽省供銷社旗下的德眾金融上線，是由安徽省供銷社全資投資控股P2P網(wǎng)貸平臺(tái)；7月份，武漢首家國資背景的京金聯(lián)平臺(tái)上線；同在7月份，藍(lán)色經(jīng)濟(jì)區(qū)產(chǎn)業(yè)投資基金和首都科技集團(tuán)宣布，已完成對(duì)互聯(lián)網(wǎng)借貸平臺(tái)花果金融的戰(zhàn)略投資，藍(lán)基金是由國家發(fā)改委批準(zhǔn)設(shè)立的一只國家級(jí)產(chǎn)業(yè)投資基金，基金總規(guī)模為300億元，是目前中國規(guī)模最大的產(chǎn)業(yè)投資基金。
除此之外，A股上市公司也參與其中，樂此不疲。目前有很多家A股上市公司參與了P2P業(yè)務(wù)。
金融機(jī)構(gòu)入場(chǎng)熱情滿滿。其中，銀行系P2P大致可分為自建平臺(tái)和與第三方公司合建平臺(tái)兩類。除了招商銀行去年自建的平臺(tái)外，今年6月，包商銀行號(hào)稱國內(nèi)首家主打互聯(lián)網(wǎng)智能理財(cái)平臺(tái)的“小馬bank”上線，跟風(fēng)者還包括民生電商和華夏銀行等。
券商和基金亦在今年開始發(fā)力。廣發(fā)證券旗下廣發(fā)信德近日宣布對(duì)深圳P2P企業(yè)投哪網(wǎng)注資近億元，持股比例超過30%；方正證券也在5月發(fā)布公告稱，將聯(lián)合順網(wǎng)科技搭建P2P平臺(tái)；而中信基金成立的類P2P平臺(tái)“中騰信”已經(jīng)開始在上海低調(diào)運(yùn)作。
多數(shù)業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，“國家隊(duì)”的入場(chǎng)既是P2P行業(yè)發(fā)展成熟的標(biāo)志，又能促進(jìn)行業(yè)向規(guī)范方向發(fā)展，不過，“國字招牌”的平臺(tái)運(yùn)營究竟如何仍待觀察。
204家平臺(tái)出事
11月份倒閉數(shù)量抵去年全年
在新網(wǎng)貸平臺(tái)不斷上線的同時(shí)，也不斷有問題平臺(tái)出現(xiàn)。據(jù)記者不完全統(tǒng)計(jì)，今年以來發(fā)生問題的平臺(tái)共有204家，問題表現(xiàn)為提現(xiàn)困難、老板失聯(lián)、網(wǎng)站無法打開以及詐騙等。
尤其是剛過去的11月份，問題平臺(tái)數(shù)量達(dá)到39家，是近兩年來網(wǎng)貸行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)最為集中爆發(fā)的一個(gè)月。其中，浙江、廣東成為重災(zāi)區(qū)，問題平臺(tái)分別達(dá)到11家和8家，山東、福建分別有3家，北京2家，上海、江蘇、安徽等地分別有1家，對(duì)投資人造成較大損失。從具體問題類型來看，提現(xiàn)困難占61%，詐騙或跑路占31%，停止運(yùn)營占8%。
相比爆發(fā)“倒閉潮”的2013年，今年僅11月一個(gè)月平臺(tái)倒閉數(shù)量已遠(yuǎn)超去年全年。從今年倒閉平臺(tái)的總體情況來看，就其背后原因主要可分為以下幾點(diǎn)：
第一是建立平臺(tái)是以圈錢為目的進(jìn)行的詐騙行為。這類平臺(tái)一般以“高息”、“短期標(biāo)”吸引投資者，發(fā)布大量假標(biāo)吸收資金后便卷款“跑路”，表現(xiàn)為平臺(tái)突然無法登錄或是負(fù)責(zé)人消失等。
第二是平臺(tái)自融。指的是有資金需求的人自己設(shè)立一家P2P網(wǎng)貸平臺(tái)，為自己或相關(guān)企業(yè)進(jìn)行融資“輸血”，資金并沒有流向真實(shí)的借款人。這類平臺(tái)的特點(diǎn)集中表現(xiàn)是高息短期，貸款人不多，但單個(gè)貸款人的貸款金額卻非常高。自融平臺(tái)在操作上直接觸犯了銀監(jiān)會(huì)所劃定的四條紅線之一的不得非法吸收公眾資金，而今年上半年出現(xiàn)問題的中寶投資就是其中的典型。
第三是平臺(tái)運(yùn)營不善，無力支撐，最后選擇關(guān)閉平臺(tái)。平臺(tái)運(yùn)營出現(xiàn)問題的原因主要有兩個(gè)方面，一是“拆標(biāo)”及期限錯(cuò)配導(dǎo)致平臺(tái)資金鏈斷裂，借新還舊的“把戲”沒有及時(shí)跟上；另一方面就是平臺(tái)本身的風(fēng)控力度不足，讓一些“壞標(biāo)”上線，貸款無法按時(shí)收回，致使平臺(tái)無法正常運(yùn)營。
第四是被壞賬拖累致死。隨著P2P行業(yè)的野蠻生長(zhǎng)，及一些國資背景的大企業(yè)乃至上市公司加盟到這個(gè)行業(yè)，各網(wǎng)貸平臺(tái)加快了做規(guī)模、大肆圈地的步伐。雖然一些網(wǎng)貸平臺(tái)對(duì)外聲稱壞賬率只有1%左右，實(shí)際上由于沒有第三方數(shù)據(jù)，其壞賬率“全憑自己一張嘴”。
