去年12月舉行的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議將“降成本”作為2016年經(jīng)濟(jì)工作的五大任務(wù)之一，其中提到，要降低社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)，研究精簡(jiǎn)歸并“五險(xiǎn)一金”。精簡(jiǎn)歸并“五險(xiǎn)一金”的政策導(dǎo)向系首次在中央工作層面正式提出。

　　“五險(xiǎn)”即社會(huì)保險(xiǎn)，包括基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、基本醫(yī)療保險(xiǎn)、失業(yè)保險(xiǎn)、工傷保險(xiǎn)、生育保險(xiǎn)，“一金”則指住房公積金?！拔咫U(xiǎn)一金”作為企業(yè)人力成本支出的重要組成部分，一直因其名義費(fèi)率太高而飽受詬病。

　　那么“五險(xiǎn)一金”繳費(fèi)應(yīng)不應(yīng)該降，有沒有降的條件，以及如何降呢？目前，“五險(xiǎn)一金”費(fèi)率歸并和調(diào)整箭在弦上，有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，住房公積金有望成為降低“五險(xiǎn)一金”費(fèi)率的突破口。

　　費(fèi)率應(yīng)該降

　　社科院金融研究所秘書長郭金龍表示，在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，合理的“五險(xiǎn)一金”費(fèi)率是企業(yè)降成本的重要途徑之一，與世界其他國家比，國內(nèi)“五險(xiǎn)一金”費(fèi)率的下降也是大的趨勢(shì)。

　　“五險(xiǎn)一金”的具體費(fèi)率是多少？以北京為例，根據(jù)相關(guān)規(guī)定，社會(huì)保險(xiǎn)繳費(fèi)基數(shù)為參保職工按照本人上一年月平均工資的60%至300%，住房公積金繳費(fèi)基數(shù)同樣。

　　目前北京“五險(xiǎn)一金”繳費(fèi)比例分別為：養(yǎng)老保險(xiǎn)單位20%，個(gè)人8%；醫(yī)療保險(xiǎn)單位9%+1%，個(gè)人2%+3元；失業(yè)保險(xiǎn)單位1%，個(gè)人0.2%（農(nóng)業(yè)戶口不繳納）；生育保險(xiǎn)單位0.8%，個(gè)人不繳費(fèi)；工傷保險(xiǎn)單位0.3%，個(gè)人不繳費(fèi)；公積金單位12%，個(gè)人12%。

　　如果一個(gè)員工上一年月平均工資1萬元，按1萬元繳費(fèi)基數(shù)算，則其每月“五險(xiǎn)一金”單位和個(gè)人繳費(fèi)分別為4460元和2220元，累計(jì)6680元，扣掉個(gè)稅實(shí)際到手工資7500元不到，五險(xiǎn)一金占其到手工資的近90%，占企業(yè)薪酬支出的46.22%。如果按上一年度月平均工資的60%確定繳費(fèi)基數(shù)，則該員工每月“五險(xiǎn)一金”需繳費(fèi)用為4008元，占企業(yè)薪酬支出的31.62%。

　　社科院世界社保研究中心高慶波博士表示，不管是個(gè)人繳費(fèi)還是單位繳費(fèi)部分，對(duì)于企業(yè)來說，實(shí)際上都是一樣的成本支出。單拿基本養(yǎng)老金來說，中國的費(fèi)率是28%，實(shí)際上繳費(fèi)率只有百分之十七八。

　　高慶波稱，企業(yè)實(shí)際繳費(fèi)率遠(yuǎn)低于名義繳費(fèi)率的原因主要是中國養(yǎng)老金費(fèi)率確實(shí)太高，企業(yè)會(huì)想盡辦法降低繳費(fèi)率。

　　在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，大部分企業(yè)盈利水平也在逐漸下滑，減成本是維持企業(yè)生產(chǎn)、就業(yè)穩(wěn)定的重要方式，而降低的“五險(xiǎn)一金”費(fèi)率也將更多地轉(zhuǎn)化成員工可直接支配收入，激發(fā)消費(fèi)潛力。

　　費(fèi)率可以降

　　“五險(xiǎn)一金”費(fèi)率過高，那么目前“五險(xiǎn)一金”是否具備降的條件呢？或者說，降低了費(fèi)率是否會(huì)影響社保系統(tǒng)及公積金系統(tǒng)的持續(xù)穩(wěn)健運(yùn)營，答案應(yīng)該是否定的。

　　根據(jù)財(cái)政部公布的2014年社會(huì)保險(xiǎn)決算數(shù)據(jù)，2014年，全國社會(huì)保險(xiǎn)基金總收入4.04萬億元，總支出3.37萬億元，當(dāng)年收支結(jié)余6758億元，年末滾存結(jié)余5.16萬億元。

　　在具體項(xiàng)上，2014年除了基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金繳費(fèi)收入少于支出外，基本醫(yī)療保險(xiǎn)、工傷保險(xiǎn)、失業(yè)保險(xiǎn)、生育保險(xiǎn)基金的繳費(fèi)收入均大于支出，截至2014年末，后四項(xiàng)基金滾存結(jié)余達(dá)1.74萬億元，其中基本醫(yī)療保險(xiǎn)基金的滾存結(jié)余就達(dá)1.13萬億元。

　　也就是說，除了基本養(yǎng)老保險(xiǎn)，其它四項(xiàng)費(fèi)率都有下降空間，2015年，失業(yè)保險(xiǎn)、工傷保險(xiǎn)、生育保險(xiǎn)費(fèi)率均進(jìn)行了一定幅度下調(diào)，累計(jì)下調(diào)幅度近2%。

　　對(duì)于基本養(yǎng)老金來說，目前正面臨著人口老齡化的壓力，下調(diào)費(fèi)率確實(shí)比較困難。高慶波稱，這需要頂層設(shè)計(jì)綜合考慮，如養(yǎng)老金投資運(yùn)營；研究實(shí)施延遲退休，延長繳費(fèi)年限，縮短領(lǐng)取年限；研究實(shí)施國資劃轉(zhuǎn)社保，充實(shí)養(yǎng)老金等。在綜合改革措施實(shí)施后，如果養(yǎng)老替代率維持現(xiàn)在水平不變，養(yǎng)老金實(shí)際繳費(fèi)率可以降到16%左右，繳費(fèi)率∶替代率在1∶3左右。

　　對(duì)于住房公積金，住建部數(shù)據(jù)顯示，2014年，全國住房公積金繳存額1.30萬億元，年末繳存總額7.49萬億元，扣除提取后的繳存余額3.70萬億元。2014年繳存額遠(yuǎn)高于提取額。

　　未來，隨著人們收入的增加，住房類支出占個(gè)人消費(fèi)支出的比重將不斷下降，繳費(fèi)率存在一定下降空間。

　　費(fèi)率如何降？

　　如何降低“五險(xiǎn)一金”費(fèi)率，答案應(yīng)該先易后難。首先將公積金、失業(yè)保險(xiǎn)、生育保險(xiǎn)、工傷保險(xiǎn)等有下調(diào)空間的，費(fèi)率直接下調(diào)；其次是為目前沒有下調(diào)空間的養(yǎng)老金，通過改革，創(chuàng)造費(fèi)率下調(diào)條件。

　　其實(shí)，國內(nèi)在2015年已經(jīng)拉開了社保費(fèi)率下調(diào)的序幕，失業(yè)保險(xiǎn)費(fèi)率由3%統(tǒng)一降至2%，工傷保險(xiǎn)平均費(fèi)率由1%降至0.75%，生育保險(xiǎn)費(fèi)率從不超過1%降到不超過0.5%。

　　此外，2015年11月20日，國務(wù)院法制辦公布《住房公積金管理?xiàng)l例》的修訂送審稿。送審稿對(duì)住房公積金提取范圍進(jìn)行擴(kuò)容，同時(shí)明確規(guī)定住房公積金繳費(fèi)上限為12%，之前是原則上不超過12%。繳納下限仍為5%。

　　明確住房公積金繳費(fèi)上限實(shí)際上也是一定程度的降低費(fèi)率，對(duì)于之前的少量“超標(biāo)”繳費(fèi)企業(yè)是一種約束。

　　而有業(yè)內(nèi)人士表示，公積金的下調(diào)可能會(huì)是降低“五險(xiǎn)一金”的重要突破口，雖然給了上下限，但是住房公積金的繳費(fèi)還是非常靈活的。送審稿也提到，對(duì)繳存住房公積金確有困難的單位，可經(jīng)職工代表大會(huì)或工會(huì)討論通過，并經(jīng)相關(guān)單位核準(zhǔn)后，可降低繳存比例或者緩繳；待單位經(jīng)濟(jì)效益好轉(zhuǎn)后，再提高繳存比例或者補(bǔ)繳緩繳。

　　中原地產(chǎn)首席分析師張大偉對(duì)證券時(shí)報(bào)記者稱，相對(duì)于社會(huì)保險(xiǎn)，住房公積金是現(xiàn)行收入，提取更加靈活。此外，因?yàn)樽》抗e金繳費(fèi)可以稅前抵扣，所以對(duì)個(gè)人來說都更有繳費(fèi)動(dòng)力。

　　而對(duì)于基本養(yǎng)老金來說，更多地是需要與其它改革方案的配合聯(lián)動(dòng)。

　　2015年中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議也提到研究精簡(jiǎn)歸并“五險(xiǎn)一金”。此前，也有消息稱，將生育保險(xiǎn)和醫(yī)療保險(xiǎn)合并。高慶波稱，如果“五險(xiǎn)”內(nèi)部資金可以打通，是比較前衛(wèi)的突破，統(tǒng)一征繳，分別發(fā)放，養(yǎng)老金的全國統(tǒng)籌也是未來改革的方向。

　　社科院金融研究所秘書長郭金龍也認(rèn)為，提高社會(huì)保險(xiǎn)的管理運(yùn)營效率，如更高效的資金歸集、投資運(yùn)營、發(fā)放，有助于降低社會(huì)保險(xiǎn)整體費(fèi)率。